Marek D Chelkowski Devisenfabrik

Wie Forex Kreuzpaare zu handeln Der US-Dollar ist die Reservewährung der Welt und als solche, ihre Grundlagen und technischen sind von größter Bedeutung in jedem Handel mit ihm. Es gibt Zeiten, wenn einige Nachrichten aus der Fed schafft eine Marktspitze, die Sie aus einem Handel. In den letzten 20 Jahren hat sich die politisch zwischen den Ideologien der Demokratie und dem Kommunismus geteilte Welt mit ein paar kleinen Ausnahmen zu einer Einheit entwickelt. Die globalen Finanzakteure haben auf diese Transformation reagiert, indem sie eine Bühne teilen und Zugang zu Aktien, Anleihen und Rohstoffen weltweit fast gleichermaßen und sofort haben. Das bringt uns zu einem zentralen Ort in der heutigen Finanzwelt: Devisenmärkte. Die Spotwährungsmärkte sind nicht nur zentral im globalen Finanzsystem, sondern auch zu einer Anlageklasse geworden. Sie bieten Trader und Asset Allocators gleichermaßen mit ununterbrochenem Handel von 5 Uhr EST am Sonntag in New York bis zur gleichen Zeit am folgenden Freitag große Chancen. Die interbanken Devisenmärkte, eine lange Domäne von großen Banken, Hedge-Fonds und professionellen Spekulanten, im Jahr 2001 begrüßte kleine Investoren. Viele Banken und Futures-Commissions-Händler (FCMs) ermöglichten es Investoren mit einigen tausend Dollar, ihre Konten zu handeln, indem sie elektronische Handelsplattformen mit mehreren Währungskreuzen anboten. Die Devisenmärkte sind nicht linear. Kreuze des US-Dollars gegenüber den Hauptwährungen sind sicherlich eine komplizierte, liquideste, sehr wichtige Komponente der Devisenmärkte, aber viele andere Paare bieten große Chancen, wenn man ihre Antwort versteht und ihr Verhalten in Bezug auf verschiedene multiple Ereignisse stattfindet Kontinuierlich auf den globalen Finanzmärkten. Es gab nie eine Zeit in der jüngsten Finanzgeschichte, wenn Aktien, Anleihen, Rohstoffe und Währungen so miteinander verflochten und mit dem Internet zugänglich sind, so dass die Händler mit einem Mausklick auf Märkte reagieren können. Viele Händler handeln ausschließlich US-Dollar gegen G-7-Währungen und lassen dadurch nicht nur viele Möglichkeiten in anderen Kreuzen aufkommen, sondern auch ihr Spielfeld einschränken. Die Währungen in ihrem Kern werden durch Zinssätze, lokale Volkswirtschaften und Geldströme in oder aus dieser einzelnen Währungszone gesteuert. Es gibt ein paar grundlegende Unterschiede zwischen Handels-großen Kreuze und Kreuze von anderen Währungen auch exotische Kreuze genannt. Die Liquidität in den exotischen Währungen ist sicher niedriger, was zu breiteren Spreads führt. Zum Beispiel: Während EURUSD oder USDJPY Spread zwischen Bid und Angebot von Wahl (keine Spread) auf ein bis zwei Pips haben können, sollten Händler erwarten, Spreads in exotischen Währungskreuzen von drei bis 10 Pips, abhängig von der Tageszeit, die ist Direkt an die Liquidität gekoppelt und hängt von den Spreads ab, die der Händler anbietet. Allerdings sind die großen Kreuzpaare wie EURJPY recht flüssig. Das bedeutet auch, dass die Kosten des Handels viel höher sind, wenn man mit sieben Pip-Spreads kauft. Trader, die in unterschiedlichen Zeitzonen angesiedelt sind, müssen die Liquidität in den Märkten und die anstehenden Wirtschaftszahlen in dieser Währungszone erkennen und auf eine erhebliche Volatilität während dieser Zeit vorbereitet sein. Durch den Handel einer breiten Palette von Währungskreuze, können Händler in der Lage sein, nicht nur auf den Devisenmärkten zu diversifizieren, sondern haben auch die Möglichkeit, Positionen, die zu einem gewissen Grad können sich gegenseitig ausgleichen. Der Handel mit mehreren Kreuzen, die zu vielen offenen Positionen führen, verursacht jedoch andere Probleme, wenn man nicht auf den Märkten vertraut ist und nur von erfahrenen Händlern durchgeführt werden sollte. Das Pfund Sterling hat eine interessante Beziehung mit dem Dollar und Euro und seine eigenen einzigartigen Fundamentaldaten. Es gibt ein paar Fälle in den letzten sechs Monaten, wenn eine zinsbullische Position im Pfund gegen den Dollar ein Verlierer gewesen wäre, aber ein Hauptsieger gegen den Euro. Während die Fundamentaldaten des Dollars und des Euro wahrscheinlich die Haupttreiber waren, wenn die einzige Möglichkeit, das Pfund zu spielen, im Vergleich zum Dollar lag, hatten Sie keine Chance, die Vorteile der Poundrsquos-Outperformance des Euro zu nutzen (siehe ldquoPounding the eurordquo). Es gibt eine Reihe von Kreuzen, die sehr beliebt bei Händlern sind und nicht mit dem Greenback. Einer der beliebtesten, sehr weit gehandelt wird japanischen Yen vs G-7 Währungen. In sogenannten Carry-Trades, japanischen Yen-Währungen (Australian, Canadian und Neuseeland-Dollar oder Euro), verkaufen die Trader Yen und kaufen andere Währungen für eine positive Zinserhöhung. Im Jahr 2004 waren die japanischen Zinsen nahe Null und der australische Dollar lag bei 7,25. Grundsätzlich wurde der Händler gut bezahlt durch Kreditaufnahme in Japan und die Hinterlegung seiner Gelder in Australien. Verwandte ArtikelWie Handel Forex Kreuzpaare Tragen Trades sind nicht nur eine Möglichkeit, Zinsunterschiede zu erfassen, sondern auch eine Stimme für oder gegen das Risiko, wie es in der Finanzwelt quantifiziert wurde. Während der Höhe der Finanzmanie im Jahr 2008, wobei das Risiko in Bezug auf US-Staatsanleihen auf vernachlässigbarem Niveau festgesetzt wurde, handelte EURJPY in der Nähe von 170 Yen und der Australische Dollar gegenüber Yen lag bei 105 Yen. Die Händler wurden nicht nur mit höheren Zinsen bezahlt, sondern auch durch Kapitalzuwachs. Tragen Sie Handelskreuze umgekehrt heftig, als die Finanzkrise im September 2008 traf und AUDJPY ging von 105 bis 55 EURJPY von 170 bis 114, GBPJPY von 251 bis 118 (sehen Sie ldquoCarrying Aufladungen, rdquo). Zusätzlich zu den Zinsspannen, die zwischen Treasuries und Junk-Bonds balloniert, spiegelt nichts extreme Angst in den Märkten besser als die Carry-Trades Zusammenbruch. Eine weitere sehr interessante Gruppe von Währungen sind Rohstoffwährungen: australische, kanadische und neuseeländische Dollar, brasilianische real, südafrikanischen Rand und russischen Rubel. Diese Länder sind große Exporteure von Rohstoffen und ihre Währungen reagieren auf Stärke oder Schwäche der globalen Wirtschaft entsprechend. Während Yen-Kreuze hauptsächlich spekulative Spiele sind, die auf Risikoaversion oder - mangel in den Finanzmärkten beruhen, bieten Rohstoffwährungen nicht nur eine Ratenunterschiede, sondern auch grundlegende Unterschiede in ihren Volkswirtschaften und globalen Wirtschaftszonen, zu denen sie gehören. Der Euro gegenüber dem Australischen Dollar bietet einen Handel mit einem Kreuz, das Europa repräsentiert, ein ldquoled Worldrdquo, das in der westlichen Kultur sehr verbreitet ist, und Australien, das in unmittelbarer Nähe von China, Indien, Indonesien und Japan liegt und von dem unersättlichen Appetit profitiert Länder für Rohstoffe. Vor der Implosion der globalen Aktienmärkte im SeptemberOktober 2008 handelte EURAUD über 2.10, was bedeutet, dass es mehr als zwei australische Dollar benötigte, um einen Euro zu kaufen. Trotz der 350 Basispunkte der Zinsen zugunsten der Aussie, der Entstehung Asiens als wirtschaftlicher Ungetüm und der weniger komplizierten politischen Struktur, demographischen und wirtschaftlichen Vorteile Australiens gegenüber dem recht fragmentierten, komplizierten Eurozonersquos-Block der Länder war der Markt Preise, die mindestens 20 höher als sie verdient. Als die Krise Europa und die Vereinigten Staaten stark beeinflusste, war sein Einfluss auf Asien und Australien viel zahmer, und kurzfristige Zinssätze, die schließlich auf Null in den USA und 1 in Europa stiegen, stiegen bei 3,5 in Australien. Die Reserve Bank of Australia war die erste große Zentralbank, die Zinsen zu erhöhen. Deshalb war EURAUD zu Beginn des Jahres 2010 bei 1,60 gehandelt, und mit der griechischen Staatsanleihenkrise in voller Blüte liegt das gleiche Kreuz derzeit bei 1,49 (siehe ldquoSliding Euro, rdquo). Diese Beispiele zeigen, dass die Diversifizierung und die Fähigkeit, viele andere Kreuze zusätzlich zu den Majors zu handeln, enorme Gewinnchancen bieten können. Allerdings muss man verstehen, dass Handelsrisiken höher sein können, können die Kosten von Transaktionen größer sein und es kann eine etwas andere Volatilität, die in breitere tägliche Handels-Bands übersetzt werden. Jeder Händler muss diese Faktoren in ihr Modell zu arbeiten. Wenn Sie eine kurzfristige Strategie handeln, die davon ausgeht, dass Sie mit einer oder zwei Pip-Spannen in den Markt ein - und aussteigen können, können Sie einfach vom Handel mit dem EURUSD auf den EURAUD gehen. Aus einer traderrsquos Perspektive, kann es bedeuten, die Festlegung kleiner Positionen, breiteren Haltestellen und eine mehr Patienten Ansatz, wegen all der oben genannten. Der Handel aller Währungen erfordert ein vollständiges Verständnis der damit verbundenen Risiken und der grundlegenden und technischen Faktoren, die Forex-Märkte beherrschen. Aber es gibt Vorteile von der Erweiterung Ihrer Horizonte, vor allem in Währungen, wo die Fundamentaldaten des Dollars können die Grundlagen der spezifischen Währung, die Sie betrachten zu überwältigen. Marek D. Chelkowski ist ein CTA mit Sitz in Meridian, Idaho. Er ist ein diskretionärer Trader, der ausschließlich Devisenmärkte tätigt. In Verbindung stehende Artikel